Fith & Pacific (F&P), anteriormente grupo Liz Clairbone, ha alcanzado un acuerdo con la firma de capital-riesgo, Leonard Green & Partners, para la venta de Lucky Brand por 225 millones de dólares, por lo que ahora F&P ya puede centrarse en la expansión de su “pepita de oro”, la prometedora marca Kate Spade. El cierre de la operación de venta se espera para comienzos del próximo año.
El precio de venta 225 millones de dólares incluye un pago en efectivo de 140 millones de dólares y un pago diferido de 85 millones de dólares a tres años. Dicho precio de venta representa más de 7 veces el EBITDA (resultado antes de intereses, depreciación y amortización) de la marca de los últimos doce meses.
Las ventas del último trimestre de Lucky Brand, que en actualidad cuenta con 174 tiendas y 65 “factory outlets”, aumentaron un 7,3%, alcanzando los 120 millones de dólares. En la misma línea, las ventas de F&P de los últimos nueve meses han crecido un 6.8 % (346,4 millones de dólares). Ayer, las acciones de F&P progresaron un 0,97%, situándose en los a 33,4 dólares por acción.
F&P ha llegado a un acuerdo de servicio de transición de 24 meses con Leonard Green para facilitar el cambio de manos, dando tiempo suficiente al nuevo propietario para la creación de una infraestructura independiente para la marca.
F&P vendió Juicy Couture el pasado octubre a Authentic Brand Group, empresa filial de grupo Leonard, por 195 millones de dólares. La venta de Juicy Couture y Lucky Brand, permitirá a F&P centrar sus esfuerzos y recursos en la expansión internacional de Kate Spade, de quien se dice que puede ser el próximo Michael Kors.
Las ventas del tercer trimestre de Kate Spade han aumentado un 76 % hasta los 179,7 millones de dólares, mientras que las ventas comparables, así como el negocio online crecieron ambos un 31% con respecto al mismo periodo del año anterior.
